Иностранные акции на Санкт-Петербургской бирже
Продолжаем изучать инструменты на российском фондовом рынке, позволяющие инвестировать в зарубежные активы. Мы уже рассмотрели ПИФы, инвестирующие в зарубежные ETF, и ETF на Московской бирже. Теперь настала очередь иностранных акций, которые с недавнего времени начали торговаться на Санкт-Петербургской бирже.
Санкт Петербургская биржа начала свою историю в 1997 году, когда было создано Некоммерческое Партнёрство «Фондовая Биржа «Санкт-Петербург», которое получило лицензию № 1 на деятельность в качестве фондовой биржи, а в январе 2009 года было реорганизовано в акционерное общество открытого типа и биржа обрела новое наименование — ОАО «Санкт-Петербургская биржа».
До 2014 года российское законодательство не допускало обращение иностранных ценных бумаг на российской бирже. Но в июле 2014 года в закон были внесены изменения, которые сняли эти ограничения. Причем иностранные акции на российской бирже могут торговаться без разрешения со стороны эмитента. Торги акциями начались 28 ноября 2014 года.
На данный момент на бирже торгуется более 50 американских акций. Список продолжает пополняться, актуальный список можно посмотреть здесь. Это самые крупные по капитализации и ликвидные компании на американском рынке из разных секторов экономики.
Инфраструктура биржи
Организатором торгов является Санкт-Петербургская Биржа. Все расчеты по бумагам проходят через российский депозитарий РДЦ, расчеты по деньгам — через НРД (Национальный расчетный депозитарий). Сделки осуществляются с участием Центрального контрагента, в качестве которого выступает ПАО «Клиринговый центр МФБ». КЦ МФБ выступает в качестве посредника между Участниками торгов и депозитарием, т.е. все поручения на депозитарные операции подаются в КЦ МФБ, где они обрабатываются и передаются в депозитарий (РДЦ).
По сути Санкт-Петербургская биржа купила эти акции на американской бирже, вывела их в свой депозитарий и продает их здесь всем желающим. Если бумаг не хватает, их докупают на американской бирже.
Поставка бумаг происходит через цепочку счетов-депо: Euroclear/DTCC (через Citi) — ВТБ — РДЦ. Акции хранятся в DTC, Euroclear и Clearstream, но учитываются в российском депозитарии. Причем у инвестора есть возможность вывести свои бумаги из РДЦ в любой другой депозитарий.
Как купить иностранные акции на Санкт-Петербургской бирже
Доступ к торгам на С-Пб бирже на сегодняшний день дают 14 брокеров: Ай Ти Инвест, Открытие, ЦЕРИХ, КИТ Финанс, АЛОР, ФИНАМ и другие.
Торговать можно через те же терминалы, что и на российском рынке: QUIK, SMART X, Алор трейд, Net Investor в зависимости от брокера.
Для поддержания ликвидности акций на бирже работают маркет-мейкеры (Алор+, Ай Ти Инвест, Финам и другие). В задачу маркет-мейкера входит выставлять заявки на продажу и покупку акций, чтобы любой инвестор мог совершить сделку. Спред в стакане несколько центов. Акции торгуются лотами, 1 лот=1 акция. Все расчеты в долларах США. Биржевые торги проводятся в режиме день Т+3, то есть расчеты по сделкам и поставка бумаг происходит через 3 дня после сделки.
Торги состоят из двух сессий: основная с 10:00 до 19:00 и дополнительная с 19:00 до 24:00. С 19 до 24 часов проводится аукцион закрытия во время которого можно подать и исполнить заявку на американской бирже по тамошней цене. Аукцион закрытия будет полезен тем, кто не может продать или купить нужный объем акций на Санкт-Петербургской бирже из-за недостатка ликвидности. В этом случае можно подать заявку на аукцион закрытия, которая вечером будет отправлена на американскую биржу и исполнится по цене аукциона закрытия на американской бирже.
Комиссии, которые платит инвестор: комиссия брокера плюс комиссия биржи 0,007% во время основной торговой сессии и 0,02% на аукционе закрытия.
Котировки в торговом стакане можно смотреть прямо на сайте биржи (обновление раз в 30 сек) http://spbexchange.ru/ru/stocks/inostrannye/
Итоги торгов можно смотреть по этой ссылке http://spbexchange.ru/ru/market-data/totals.aspx#1 Дневной объем торгов по некоторым бумагам может достигать нескольких сотен тысяч долларов.
Дивиденды по иностранным акциям
Дивиденды приходят сначала в РДЦ, уже очищенные от налога, а далее РДЦ распределяет их по депозитариям брокеров, они в свою очередь перечисляют их на счета клиентов. Налог на дивиденды удерживается в США и составляет 30%. Так как торги проходят в режиме Т+3, то для получения дивидендов акцию необходимо купить за 3 торговых дня до даты фиксации реестра.
Чтобы инвесторы были в курсе, на сайте биржи публикуются все основные корпоративные новости и события по торгуемым акциям, в том числе по дате фиксации реестра, выплате дивидендов и выходе отчетности http://spbexchange.ru/ru/about/news2.aspx?b=17 . Новости публикуются заранее за 10 дней до даты наступления события.
Налогообложение иностранных акций
Доходы от инвестиций в иностранные акции, которые торгуются на Санкт-Петербургской бирже, облагаются налогами так же, как и российские ценные бумаги по ставке 13%. При расчете налогооблагаемой базы все операции в иностранной валюте «конвертируются» в рубли по курсу ЦБ РФ на дату окончательных расчетов по сделке. То есть может быть так, что вы продали акции с убытком в долларах, но из-за изменений валютного курса в рублях получили доход. Таким образом, возникает обязанность по уплате налога.
- не нужно получать статус квалифицированного инвестора
- низкий порог входа, который ограничен минимальной суммой для открытие счета у брокера (от 0 до 30 000 руб. в зависимости от брокера)
- не требуется знать английский язык, так как работа с российским брокером, все общение на русском
- более низкие издержки и комиссии за торговлю по сравнению с американскими брокерами
- не нужно подавать налоговую декларацию, росс. брокер является налоговым агентом и выплачивает налог 13% от прибыли
- можно купить на ИИС
- малый срок работы торгов иностранными акциями
- ограниченный набор акций, отсутствие ETF
- высокий налог на дивиденды 30%
- переоценка прибыли в рубли из-за чего можно «попасть» на уплату НДФЛ, не получив реальной прибыли
- пока что низкий спрос со стороны инвесторов, в стаканах в основном ММ, сделок мало
- отсутствие страховки денежных средств у брокера по сравнению с американским брокером
Можно рискнуть, но условия, особенно налоги, несколько напрягают и с маленькими депозитами делать нечего. Буквально вчера «Фридом Финанс» прислали письмо о том, что снижают порог входа в своём интернет-магазине акций для покупки акций западных фирм на бирже Санкт-Петербурга до 10 000 рублей. Раньше это были только доллары и минимум надо было 300 баксов. Как бы шаг навстречу инвестору, но, как говорится, есть нюансы.
Здравствуйте!
Подскажите пожалуйста, 30% налога на дивы — это потому что покупатель нерезидент? А если покупать через американского брокера — налог будет такой же?
30% потому что депозитарий биржи не обладает статусом QI (квалифицированного посредника) по американскому законодательству, поэтому все держатели бумаг в нем квалифицируются как резиденты США и платят налог по повышенной ставке — 30%.
В случае, если вы покупаете акции через американского брокера, то находитесь в статусе физического лица-нерезидента, ставка налога в этом случае 13%. 10% удерживает американский брокер в США, 3% необходимо доплатить самостоятельно в России.
А 13 подоходного налога берется если через американского брокера работать?
Не могли бы Вы подробнее рассказать про 3%, которые платятся «самостоятельно»? 🙂
У меня в планах появилась приличная сумма в долларах вот думаю как лучше распорядиться… Основных вариантов 2: либо депозит под 3.5-4%, либо акции дивидендные, но смущает налог итоговый в 43%.
Да, если работать через американского брокера, то налог 13%. И платить его придется самостоятельно, потому что американский брокер не является налоговым агентом. По дивидендам немного по-другому: 10% удерживает брокер, а 3% вам надо здесь доплатить, в сумме тоже 13%
30% — это налог на дивиденды, если будете покупать акции на СПб бирже, никаких 43% там нет. Налог на доход те же 13% и их платить уже будет ваш российский брокер, а не вы.
На мой взгляд если есть достаточная сумма в долларах, целесообразнее открыть счет у американского брокера, если вас не смущает процедура самостоятельной подачи декларации и уплаты налога. Особенно если нацелены на дивиденды.
На смартлабе люди пишут, что БКС берет 10% налог на дивы на СПБ. Вы можете это как-то опровергнуть или подтвердить?
Вот ссылка на разъяснения БКС по налогооблажению:
https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/kakie-nalogi-pridetsia-platit-investiruia-v-amerikanskie-aktsii
Я правильно понимаю что 3% в таком случае нужно уплачивать самому?
Я услугами БКС не пользуюсь, подтвердить или опровергнуть не могу. Если БКС удерживает 10%, 3% необходимо доплатить самостоятельно.
Привет всем! Народ, кто-нибудь знает, какие из надежных американских брокеров ФР (помимо InteractiveBrokers) на сегодня работают с частными инвесторами из России?
В статье вроде было… Открытие и Финам работают вроде. По ставке комиссии не знаю.
Есть еще LightSpeed и финамовская дочка WhoTrades. Насколько они надежны, судить не берусь.
Здравствуйте!
А можете поподробнее рассказать про процесс работы с иностранным брокером?
Подробнее про зарубежных брокеров можно почитать в статье http://activeinvestor.pro/investirovanie-cherez-zarubezhnogo-brokera/
Добрый день! Алексей, возможно ли купить акции Apple через брокера Промсвязьбанк? Спасибо!
Здравствуйте. Нет, у ПСБ нет доступа к Санкт-Петербургской бирже.
Добрый день. Я правильно понимаю, что на бирже представлены только акции американских компаний — нет ни европейских, ни тем более акций компаний развивающихся стран?
Да, только американские.
Здравствуйте. Можете подробнее насчет «переоценка прибыли в рубли из-за чего можно «попасть» на уплату НДФЛ, не получив реальной прибыли» рассказать: когда и как будет считаться переоценка и НДФЛ по ней. Заранее спасибо.
Например, купили акцию за 100 долларов при курсе 62 рубля за доллар. Продали тоже за 100 долларов при курсе 65 рублей. Ваша прибыль в долларах 0, а в рублях 300 рублей. С нее придется платить налог.
Значит понял правильно. Спасибо, теперь учту на будущее.
Брокер же является налоговым агентом? Т.е. он сам уплатит налог? Или нужно буде самому заполнять декларацию?
Скажите, пожалуйста, почему не приходит приглашение на общее собрание акционеров как по российским акциям? Спасибо!
Это связано со схемой хранения ценных бумаг. Акции хранятся на депозитарном счете номинального держателя в РДЦ и информация о конечном владельце не раскрывается. Для того, чтобы участвовать в корпоративных событиях, нужно открыть сертифицированный депозитарный счет в РДЦ, по которому информация о конечном владельце будет раскрываться, и перевести на него акции. Все это делается через брокера.
Спасибо, Алексей! Буду искать, как это сделать. Вы пробовали делать данную операцию? У меня брокер Открытие.
Нет я не пробовал.
Спасибо, Алексей, за ответы! Могу сообщить, если выясню что-то:)
Буду рад, если напишите здесь, что узнали.
Алексей, позвонил брокеру. О таком счете слышат впервые, спросил, почему не приходит информация об эмитенте — сказали, что ничего не присылают, иначе прислали бы. Просил уточнить, с чем связано непредставление (цепочка не пропускает, если не знает конечного владельца или почему); Также просил уточнить, как открыть сертифицированный счет, так как «операция специфичная» по словам оператора. Завтра обещал перезвонить, буду ждать.
Алексей, добрый день. Подскажите, пожалуйста, налог на курсовую разницу по американским акциям нужно будет самому платить или это также брокер автоматически удержит?
Брокер является налоговым агентом.